（定时定额基金）

前言 基金与生活

10年存千万台币，我靠的就是这一套以定时定额为主、单笔交易为辅的基金理财方法。定时定额买基金跟买股票不同，到达停利点就应该不要恋战，将获利连同本金转入再投资，才能达到定时定额的复利效果。下跌时我不会卖，更不会停止扣款，十几年下来，平均年收益率约为20%。在每次投资过程当中不断地修正，花了好几年才从“做过”到“会做”，之后到目前“做通”的层次。

第一章 给基金新手的建议

不懂的东西不要碰：要收获就要付出，对一个投资工具如果没有基本的认识，那么请先别投资。杠杆操作问题多，平安投资最好：不借钱投资。越穷越要理财：储蓄不是“收入-支出=储蓄”，而是“收入-储蓄=支出”，也就是每个月强迫自己储蓄之后，再来分配支出。强迫自己储蓄的第一步，就是要分清“需要”和“想要”。唯有投资，才是增值之道。选择适合自己的投资工具：对投资工具的收益，要有正确的期待。

第二章 你必须懂的基金入门知识

共同基金最大的优点就是“专家管理”，“积沙成塔”是共同基金特色之一。

第三章 获利的第一步：挑对基金

定时定额：专挑股票型基金，找高点出场，在低点摊平成本。新兴市场优于已开发国家，区域型优于全球型，全球型又优于单一国家或产业型基金。单笔投资先衡量个人风险承受度。绩效导向，挑中长期绩效好的基金：定时定额，指的是近3年绩效都在前1/4的基金。经济走完一个循环，差不多需要3 年的时间。单笔投资，先看一年绩效，一样挑前1/4的基金，再看6个月、3个月绩效，删掉跌出1/4的基金。第一名的基金往往得重押某些股票，绩效虽然居前，却不代表年年都能押到蓝筹股获得丰厚收益，绩效容易大起大落。挑选绩效稳定居于前列的基金，反而比较重要。挑好的基金公司：如果一家投资机构旗下的10只基金当中，只有一只基金的绩效特别好，这时就要提高警觉了。要按照基金公司的专长去挑选商品。看收益，更要看风险。基金入门投资，首选定时定额。

第四章 操作定时定额投资最高指导原则

第一：随时都可进场，越早投资越好。在刚进场，或是重新开始扣款时，老是希望市场跌越多越好！第二：不在乎过程，只重结果。很多人定时定额投资基金失利，很大的症结，就是没有耐心熬过痛苦期。第三：定期检视，适时去芜存菁。尤其是当基盘的绩效开始走下坡路，连续几个月基金绩效在同类型基金的排名里都处在下游时，不要犹豫，就大胆转换或赎回该只基金吧。第四：聪明出场，秘诀是“只设停利，不设停损”。要走完一个经济循环，大约需要2-3年，这时候就应该适时出场了，否则就算曾有50% 、60% 的收益率，也只是纸上富贵、皇花一现。定时定额投资基金每年获利至少是定存的5 倍，一年的目标收益大约是12%，两年就是24%，如果没有达到这个目标收益，就要耐心等待。

第五章 操作单笔投资最高指导原则

第一：勤做功课，掌握市场脉动。第二：分批进场，买跌不买涨。第三：定期检视，要停利更要停损。第四：懂得分批进场，也要懂得分批出场。如果市场炒作极凶，或者对市场一片看好的时候，就要提高警觉。我在出场的次数上倒是比较爽快，不像进场一样分数批，采用1/2 哲学，通常只设定2-3次的出场时点。

第六章 投资方法一定时定额为主，单笔为辅

赚钱是急不来的。进场时：定时定额先买，再进行单笔投资。如果定时定额的账面收益率一下从10%突然涨到50%时，这时候不宜再进场，甚至要考虑卖出了。相反的，发现忽然跌到50%，反而是单笔进场的绝佳时点。获利时，通常是分两三次赎回单笔投资的部分，最后再一次赎回定时定额投资的部分。获利了结后，滚入再投资。加码投资一种是加码定时定额扣款金额，或是再找一只更好的基金，增加扣款基金数。

第七章 买基金不求人

如果连续6~8个月跌出前1/2，就必须考虑购买其他基金。达到停利点，适时赎回。如果可以判断趋势明显还是向上，当然要多等一会，但是如果不知道或无法判断市场趋势，那就直接赎回，别太伤脑筋了。

第八章 共同基金操作

我在科技泡沫前投资的定时定额基金，熬了四五年后脱手还能赚上15%，其实定时定额的观念绝对正确，只是使用方法不同往往造成截然不同的效果。股市多空都能赚钱，但只有贪心的猪会被宰。停利点到了就赎回！获利了结的钱，拿来再投资。投资组合也可布满全球，不遗漏任何一个市场的获利机会。

第九章 基金投资十一戒

分析财务报表、解读公司基本面这些事情，交给专业的基金经理去做就好，像我们这样的散户投资人，就用定时定额投资基金来克服人性的恐惧与贪婪，以时间换取获利空间就好。一戒：赶流行，拒绝追逐热门股票，买基金就是要在市场低迷时扣款，买的时候行情下跌更好，等到行情走高时获利自然可观；二戒：不问资产多寡，一律进行资产配置，目前我的定存加现金占世产的4/10，积极型投资包括基金占资产的5/10，股票占资产的1/10；三戒：崇尚品牌，只买同一家公司的基金；

四戒：和基金浴血奋战，奖赏赔钱基金，碰到自已投资的基金连续好几个月，基金绩效在同类型基金的排名里居末位，代表基金经理人或研究部门可能遇到瓶颈，这种情形下，你应该考虑换一只基金；五戒：惩罚让你赚钱的好基金，即使获利了结之后，还是可以继续扣款；换六戒：轻易牵手，又轻易分手，定时定额投资基金必须坚持一个理念，就是“不到获利心不死，绝不轻易提分手”；七戒：净值疑惑，对新基金莫名狂热；八戒：只买不卖；九戒：把基金当股票操作；十戒：赎回之后就让资金闲置；十一戒：迷信明星基金经理人，一家好公司的研究团队才是最重要的资产，不管是谁负责基金操作，只要绩效好就可以。

第十章 买什么比较好呢?

挑选市场时千万别选现在行情发烫，大家认为不买不可的市场，反而应该选趋势仍然向上，但众人还没有太多讨论的市场，免得要用钱时股市正好反转向下，也没时间等到涨上来之后就得赎回，事情可就严重了。

第十一章 预约优质退休生活

原则一：医疗险优先考量；原则二：父母赌养费纳入考量；原则三：退休金尤其重要。

第十二章 子女养育基金

原则一：父母要量力而为；原因二：掌握时间， 及早出击；原则三：选对工具，事半功倍；原则四：别有了孩子忘了自己。时间是最好的利器。越早开始，越能从容面对。

第十三章 靠理财帮自己加薪

原则一：勿以钱小而不存，节流为先；原则二：钱少不需要资产配置；原则三：增加自己的附加价值；原则四：随着年龄增长调整理财计划。

第十四章 留学生的故事

原则一：先买保险；原则二：定时定额，积极再积极；原则三：投资短期趋势仍向上的市场。

第十五章 投资自己

要不要走入婚姻，就跟选择要生小孩或是过两人生活的丁克族一样，是个人自由，只要心态健康，生活有规划，都可以恣意挥洒人生色彩。原则一：加强医疗保障；原则二：积极理财；原则三：当个租房一族也不赖；原则四：善待自己，投资自己。